木门行业竞争优势（欧赛斯行业研究）
木门行业竞争优势（欧赛斯行业研究）实木门虽然具有天然、环保、美观大方等诸多优点，但由于其较为昂贵的价格，仅是小众的选择。实木复合门和夹板模压门以外观精美、质量稳定、资源利用率高、保温隔音效果好、性价比高等优点，成为目前木门的热销产品。各区域代表企业据不完全统计，目前全国木门企业总数量大约在8000家左右，从企业分布情况来看仍以华东、华南、西南地区较为集中，东北地区次之。中部地区近年来在承接各地木制品行业产业转移方面起到了重要作用，木门定制企业数量也在不断增加。木门产品主要分为三种：实木门、实木复合门、夹板模压门
国内木门行业经过十余年的发展，已初步从过去小规模分散的作坊式生产，转变为规模化、品牌化、集成化发展，并形成了产业集群。
目前全国主要有六大木门生产基地：珠三角、长三角、东北地区、环渤海地区、西南地区和西北地区。
木门本身受到材料和不同地区消费习惯的影响，很难在全国范围出现一个规模巨大的行业巨头，行业的地域性特点浓厚。
目前全国木门企业总数量大约在8000家左右，从企业分布情况来看仍以华东、华南、西南地区较为集中，东北地区次之。中部地区近年来在承接各地木制品行业产业转移方面起到了重要作用。
各区域代表企业
据不完全统计，目前全国木门企业总数量大约在8000家左右，从企业分布情况来看仍以华东、华南、西南地区较为集中，东北地区次之。中部地区近年来在承接各地木制品行业产业转移方面起到了重要作用，木门定制企业数量也在不断增加。
行业研究木门产品主要分为三种：实木门、实木复合门、夹板模压门
实木复合门和夹板模压门以外观精美、质量稳定、资源利用率高、保温隔音效果好、性价比高等优点，成为目前木门的热销产品。
实木门虽然具有天然、环保、美观大方等诸多优点，但由于其较为昂贵的价格，仅是小众的选择。
渠道：木门产业销售方式可分为零售、工程和出口三种类型
- 零售模式根据营销渠道的不同可分为直营店、经销商和网络营销三种。
- 工程业务经营模式的服务对象是房地产开发商和装修装饰企业，其出货量大，有助于企业实现木门的规模化和标准化生产，但中小型企业针对该类别客户的承揽和议价能力较弱，而且 对企业的资金实力要求较高。
出口经营模式该类别适用于中小型木门加工企业，其品牌知名度和利润空间较小，而且出口订单受环保标准等限制，占总订单比例较低
渠道分化：相比于零售端，精装修兴起的工程端，品牌呈现集中化趋势
2019年工程木门市场规模约114亿。
2020年在工程市场的cr4集中度达到49%。木门企业对地产商直接供货的工装业务市场迅速扩张。
到2021年，工程木门市场规模有望达到192亿，近两年复合增速约30%
目前精装房渗透率约32%，在政策倡导 地产盈利驱动下，未来的精装房渗透率有望持续提升，达到50%。
住宅精装修政策使得工程木门市场高增长，传统零售渠道客流被分化。
精装房渗透率提升进入第二阶段，中大型地产商放量
品牌、规模、服务优势，是地产企业选择供应商的关键，头部木门企业更有优势。
由于下游产业本身集中度提高，叠加头部木门企业在公装业务领域的优势，木门行业的竞争格局将加速集中化。
产值：2020年产值1570亿元，同比增长2.6%。
2005年至2016年间木门行业产值一直保持持续增长的趋势，2016年行业产值比2005年增长了4倍，是建材行业增长速度最快的行业之一；2011年以来，受国内房地产市场调控的影响，木门行业增速有所放缓，但仍保持稳健发展的趋势。
2020年全国木门产品总产值达到1570亿元，其中工程订单份额显著提升。木质门产品在天猫线上成交额近50亿元，同比2019年增长50%。
2003—2020年中国木门产值统计图
竞争阶段：木门行业进入白热化竞争阶段，未来市场集中度将进一步提高
我国木门行业发展相对较晚，大部分木门企业成立时间比较短，尚未能塑造强大的品牌形象。木门行业的发展可分为四个阶段：
在第四阶段，机械化程度高、规模大、工厂化生产的大型品牌木门企业出现，并引领行业由价格竞争向品牌、设计竞争过渡。
资本渗透：跨界领域之间的相互融合已成为大趋势，板材、地板、橱衣柜、科技、厨电、卫浴等领域的资本向木门及定制领域不断渗透。
2020年1月6日，兔宝宝收购青岛裕丰汉唐70%的股权整合橱衣柜板块；
9月24日，江山欧派投资华飞安防72%的股权共同开展入户门业务；
10月19日，好莱客投资湖北千川51%的股权开拓工程渠道；
10月19日，敏华控股拟斥资1.2亿美元（约9.36亿港元）收购HTL Capital Pte.Ltd.及HTL Manufacturing Pte. Ltd.（HTL）全部股权；
10月27日，东易日盛控股股东拟将东易日盛5.01%的股份以1.39亿元转让给小米。
2021年1月25日，皮阿诺将分三轮投资广东柏尚嘉美科技并持有其51%股权；
1月26日，大自然家居收购广东优众家居全部股权；
2月2日，广东天安新材拟收购鹰牌集团捆绑转让的下属全资子公司“佛山石湾鹰牌陶瓷有限公司”、“河源市东源鹰牌陶瓷有限公司”、“佛山鹰牌科技有限公司”、“佛山鹰牌陶瓷贸易有限公司”各66%股权。
市场集中度：千亿市场，格局分散
2019年CR9市占率仅为7.64%，集中度低
原因在于：行业进入门槛低，回报率高导致目前行业的产能过剩，同质化产能、低端产能多且容易被淘汰；木门企业的生产经营大多属于定制化生产，行业标准的制定落后于行业发展的速度；受材料和地域消费习惯影响，行业地域特点浓厚，难出行业巨头。
出口市场：出口额稳定在6-7亿之间，占比较小，
近几年逐年下滑
2020年我国木门出口额为5.89亿美元，同比2019年6.39亿美元下降7.82%
出口适用于中小型木门加工企业，其品牌知名度和利润空间较小，而且出口订单受环保标准等限制，占总订单比例较低，出口额一直保持在6-7亿之间
受到贸易战，疫情等多重影响，出口额进一步下滑。
2003—2020年中国木门产品出口额统计图
市场增量：存量房翻新 开工新房竣工叠加精装修渗透率提升
- 2017年房地产去库存之后，住宅竣工面积一路下滑，这是木门行业增长乏力的大环境。
- 尽管中国每年的房地产新房的交易量每年小比例的萎缩，零增长或者负增长，但是大量存量房存在装修翻新需求，对门窗产品的需求将会扩大
- 2021年以后，已开工新房将陆续交房，从住宅开工面积来看，竣工面积将回升。
市场分化：未来我国木门行业众多中小企业将逐渐退出，而龙头企业凭借标准化生产、成本控制、渠道建设以及创新能力等方面的优势，将能实现持续扩张，并进而重构行业竞争格局。
- 行业门槛提高，中小企业由于缺少优势被迫退出市场：木门制造大厂有资金提高设备的自动化，引入柔性生产线，提升工厂端效率。而中小企业由于人口红利的消散将使得劳动力成本显著上升。
- 从成本端看，木材等直接材料构成了木门企业将近70%的生产成本，国家对林业资源保护力度的加强将推高企业原材料成本。另外，环保税的开征以及环保监管的不断加强也将提高企业的治污成本。
- 消费升级带动品牌消费，品牌厂商受益：从需求端看，消费者对健康的日益重视使得具有环保元素的木门受到追捧，这对中小木门企业的生产技术提出了挑战。
- 在消费升级的大背景下，对木门产品的质量、外观、功能等要求将越来越高，而品牌是高品质的背书。品牌的建立需要长期的开拓和维护，因此缺乏为客户所接受的品牌是新企业进入本行业的重要壁垒。
- 从渠道的角度而言，中大型厂商由于进入行业时间早，零售渠道覆盖更广，更能强化品牌效应。
产品趋势：水漆、无漆、0醛、净醛强势崛起，免漆产品比重明显提升
- 近年来免漆门（无漆门）及免漆类定制家居产品的比重明显增大。据了解，2020年家具涂料行业的总产量同比2019年下滑10%，销售量同比下滑15—20%，反映出油漆类家居产品的总量正在收缩。
- 2020年家居市场零售下挫，工程崛起，房地产甲方出于压缩成本与降低业主投诉的考虑，对油漆类产品的采购量有所下降
- 环保深入人心，并已逐渐成为市场准入门槛。具有鲜明的环保特色将成为品牌标签，为该品牌产品赢得知名度和市场销量。而更高性价比的环保产品则将决定品牌的市场地位。
洞察一
2020年 木门产业产值1570亿元，同比增长2.6%。
2011年以来，保持稳健发展的趋势，但增速有所放缓，整个市场进入成熟期
近年来，由于住宅竣工面积持续下滑
导致木门市场进入缓慢增长阶段
洞察二
我国有木门企业超过1万家，产值过亿的企业仅为100家
2019年CR9市占率仅为7.64%
行业集中度非常低
这是一个待大手整合的领域
当前分散的市场格局必将被新秩序取代
可以通过资本兼并重组的方式，扩大企业市场规模
洞察三
集中度提升的过程中
木门制造大厂有资金提高设备的自动化，提升工厂端效率
中小企业由于人口红利的消散将使得劳动力成本显著上升
社会对环保的日益重视也将显著抬高木门行业门槛
强者恒强，弱者越弱
全品类、大聚合的机遇已被具有设计和产品优势的头部门企抢占
洞察四
2019年工程木门市场规模约114亿
2020年在工程市场的cr4集中度达到49%
到2021年有望打到192亿，近两年复合增速约30%
品牌呈现集中化趋势
工程业务有望延续高增长
木门工程业务迎来放量增长
工程端的渠道建设，与地产商的合作
将成为企业市场占有率的关键点
洞察五
目前精装房渗透率约32%
在政策倡导 地产盈利驱动下
未来的精装渗透率有望打到50%
精装市场依旧处于黄金发展期
精装市场中高品质和产品多元布局的企业竞争力更优
品牌、服务助力精装房订单拓展
